CapitaLand setzt auf neue Märkte mit Temasek-Immobiliengeschäft in Höhe von 4,4 Milliarden US-Dollar

Ein Mann führt ein Capitaland-Logo außerhalb eines Bürogebäudes im zentralen Geschäftsviertel in Singapur am 22. Januar 2016. REUTERS / Edgar Su

Singapurs CapitaLand verzichtet auf 6 Mrd. USD (4,4 Mrd. USD), um den staatlichen Investor Temasek mit Logistik- und Industrieanlagen zu beauftragen. In einem Deal sagte der Entwickler, Asiens größter Immobilieninvestmentmanager zu schaffen.

CapitaLand wird die Holdinggesellschaften der Ascendas-Singbridge-Gruppe, die den Ascendas Real Estate Investment Trust, den Ascendas India Trust und den Ascendas Hospitality Trust verwaltet, für Bargeld und Bargeld erwerben Stock. Ascendas-Singbridge verwaltet auch private Gelder.

Die Transaktion, mit der sich CapitaLand in wachstumsstarken Technologie- und E-Commerce-Sektoren engagieren wird, markiert die größte Konsolidierung in Singapurs zersplittertem Immobilien-Investment-Trust-Sektor. Die Beteiligung von Temasek an CapitaLand wird nach Abschluss des Deals von rund 40,8 Prozent auf rund 51 Prozent steigen.

CapitaLands globale Geschäfte umfassen Einkaufszentren, Unterkünfte, Büros, Wohnungen, Real Estate Investment Trusts (REITs) und Fonds. CEO Lee Chee Koon, der im September die Verantwortung übernommen hatte, suchte nach Angeboten, um das Wachstum der Gruppe zu fördern.

Die Vereinbarung von Temasek [TEM.UL] wird CapitaLand dabei helfen, sich zu diversifizieren und in neuen Märkten Fuß zu fassen, sagten Analysten.

„Industriewerte, die aufgrund der E-Commerce-Nachfrage in die Höhe getrieben werden, sind in CapitaLand ein Bereich, dem es anscheinend fehlte. Das Einzelhandelsgeschäft von CapitaLand geriet aufgrund des E-Commerce ebenfalls stark unter Druck “, sagte Wong Yew Kiang, Analyst bei CLSA.

"Die industrielle Anlageklasse muss skaliert werden. Sie müssen ein großes Portfolio auf einmal kaufen, wenn Sie sich relevant machen wollen", sagte Wong. Anleger könnten sich jedoch Sorgen machen, da der Deal erst kam, als die Bewertungen einigermaßen stiegen und die Zinssätze sollten steigen.

Durch den Deal mit der Temasek-Tochtergesellschaft wird das Portfolio von CapitaLand um logistische Assets und Rechenzentren erweitert, um die wachsenden Herausforderungen in einigen Segmenten, einschließlich Einzelhandel und Wohnungswesen in Singapur, abzufedern.

„Dieser Deal gibt CapitaLand viele weitere Möglichkeiten, wo Wachstum entstehen könnte. Dies ist Teil der Vision des neuen CEO, CapitaLand globaler und diversifizierter zu machen “, sagte eine Person, die mit ihrer Strategie vertraut ist.

Die erweiterte Gruppe wird ein Gesamtvermögen von über 116 Milliarden US-Dollar verwalten und ist damit der neuntgrößte globale Immobilieninvestmentmanager. Unmittelbar hinter UBS Asset Management und CBRE Global Investors haben CapitaLand und Ascendas-Singbridge am Montag in einer gemeinsamen Erklärung erklärt.

Durch den Deal wird CapitaLand sein Ziel, das verwaltete Vermögen bis 2020 auf 100 Mrd. S $ zu steigern, weiter vorantreiben.

"Diese besondere Transaktion wird uns in wichtigen Wachstumsmärkten wie Indien einen bedeutenden Umfang geben, was vielversprechend und aufregend ist", sagte der Vorstandsvorsitzende Lee.

In einer Botschaft an die Mitarbeiter für 2019 hatte Lee gegenüber CapitaLand "den Status quo fortsetzen" verwarnt.

„Unternehmen gedeihen, überleben oder erodieren, vor allem in einer sich ständig verändernden Welt. Dies ist eine Zeit, in der es gefährlich ist, zufrieden zu bleiben “, hatte er gesagt.

Temasek wird im Rahmen des Deals effektiv rund 6 Mrd. S $ erhalten, je zur Hälfte in bar und in neue CapitaLand-Aktien.

Die Veräußerungspläne von Temasek kamen nur wenige Tage, nachdem eine Quelle mitteilte, ein kleiner Teil des 24,9-prozentigen Anteils an dem Schönheits- und Gesundheitshändler AS Watson werde verkauft.

JP Morgan ist der einzige Finanzberater von CapitaLand.

Der Handel mit Aktien von CapitaLand und einigen seiner börsennotierten REITs sowie den REITs von Ascendas-Singbridge wurde vor der Ankündigung eingestellt.

Reuters.com