IBM приобретет программное обеспечение Red Hat за 34 млрд долларов

Пау Баррена / AFP / Getty Images

IBM Corp заявила в воскресенье, что она согласилась приобрести американскую программную компанию Red Hat Inc за 34 миллиарда долларов, включая задолженность, поскольку она стремится диверсифицировать свое технологическое оборудование и консалтинговый бизнес на продукты и услуги с более высокой маржой.

Сделка на сегодняшний день является крупнейшим приобретением IBM. Это подчеркивает стремление главного исполнительного директора IBM Ginni Rometty расширить возможности подписки на основе подписки на компанию, поскольку она сталкивается с замедлением продаж программного обеспечения и снижением спроса на серверы мейнфреймов.

IBM, которая имеет рыночную капитализацию в 114 миллиардов долларов, заплатит $ 190 за акцию наличными за Red Hat, 63-процентную премию к цене закрытия акций в пятницу.

Основанная в 1993 году, Red Hat специализируется на операционных системах Linux, самом популярном типе программного обеспечения с открытым исходным кодом, которое было разработано как альтернатива проприетарному программному обеспечению, выпущенному Microsoft Corp.

Штаб-квартира в Роли, Северная Каролина, Red Hat взимает плату с своих корпоративных клиентов за пользовательские функции, техническое обслуживание и техническую поддержку, предлагая IBM выгодный источник доходов от подписки.

Red Hat - одна из немногих компаний в секторе облачных вычислений, которая имеет как рост доходов, так и свободный денежный поток, - сказал Рометти, который был генеральным директором IBM с 2012 года, - сказал в интервью Reuters.

«Это приобретение мы явно делаем для синергии роста. Речь идет не о синергии затрат вообще, - сказал Рометти в интервью.

Приобретение иллюстрирует, как более старые технологические компании обращаются к сделке, чтобы набирать масштабы и отбиваться от конкуренции, особенно в облачных вычислениях, где клиенты, использующие корпоративное программное обеспечение, стремятся сэкономить деньги, объединив свои отношения с поставщиками.

IBM надеется, что сделка поможет ей догнать Amazon.com Inc, Alphabet Inc и Microsoft в быстро растущем облачном бизнесе. За последние пять лет доля IBM потеряла почти треть своей стоимости, а акции Red Hat выросли на 170 процентов за тот же период.

«Эта сделка представляет собой кульминацию существующего партнерства IBM с Red Hat и, на наш взгляд, позволяет IBM получить стратегический актив для продвижения своих гибридных облачных инициатив», - пишут аналитики Barclays в исследовательской записке.

Они добавили, что для того, чтобы сделка работала, важно, чтобы IBM поддержала нейтралитет Red Hat, когда дело дошло до операционных платформ, и поддерживало позицию Red Hat с открытым исходным кодом и несколькими облаками на рынке.

БОЛЬШОЙ СИНИЙ

IBM была основана в 1911 году и известна в технологической отрасли как Big Blue, ссылка на ее некогда вездесущие синие компьютеры. Он столкнулся с годами снижения доходов, поскольку он переводит свой бизнес-разработчик старых технологий в новые технологические продукты и услуги. Его недавние инициативы включают в себя искусственный интеллект и бизнес-направления вокруг Уотсона, названные в честь суперкомпьютера, который он разработал.

Разумеется, IBM не чужд приобретений. Он приобрел провайдера облачной инфраструктуры Softlayer в 2013 году за 2 миллиарда долларов, а активы данных Weather Channel - более 2 миллиардов долларов в 2015 году. Он также приобрел канадского разработчика программного обеспечения для бизнеса Cognos в 2008 году за 5 миллиардов долларов.

Другие крупные технологические компании также недавно стремились изобретать себя за счет приобретений. Microsoft в этом году приобрела программную платформу с открытым исходным кодом GitHub за 7,5 млрд долларов; производитель микросхем Broadcom Inc согласился приобрести производителя программного обеспечения CA Inc почти за 19 миллиардов долларов; и Adobe Inc согласился приобрести маркетолога маркетолога за 5 миллиардов долларов.

Один из основных конкурентов IBM, Dell Technologies Inc, сделал большую ставку на программное обеспечение и облачные вычисления два года назад, когда он приобрел компанию EMC по хранению данных за 67 миллиардов долларов. В рамках этой сделки Dell унаследовала 82% акций виртуализационной компании VMware Inc.

Ожидается, что сделка между IBM и Red Hat завершится во второй половине 2019 года. IBM заявила, что планирует приостановить свою программу выкупа акций в 2020 и 2021 годах, чтобы помочь оплатить сделку.

IBM заявила, что Red Hat по-прежнему будет возглавлять генеральный директор Red Hat Джим Уайтхерст и нынешняя команда менеджеров Red Hat. Он намерен поддерживать штаб-квартиру Red Hat, объекты, бренды и практику.

Lazard Ltd предоставила финансовые консультации IBM вместе с Goldman Sachs Group Inc и JPMorgan Chase & Co, которая также предоставила финансирование для сделки. Paul, Weiss, Rifkind, Warton & Garrison LLP предоставили юридические консультации IBM.

Guggenheim Partners LLC и Morgan Stanley были финансовыми консультантами Red Hat, в то время как Skadden, Arps, Slate, Meagher & Flom LLP предлагали юридическую консультацию компании по сделке.

«Зная из первых рук, насколько важны открытые, гибридные облачные технологии, чтобы помочь компаниям разблокировать ценность, мы видим возможность объединения этих двух компаний, и для нас большая честь консультировать IBM и финансировать эту транзакцию», - сказал Джейми Димон в JPMorgan заявление.

Reuters.com