Tycoon Mistry plant Aktienangebot in Höhe von einer Milliarde US-Dollar unter seltenen Verkäufen

Ein Wartungsarbeiter säubert Sonnenkollektoren in einem Kraftwerk in Neu-Delhi, Indien. (Fotograf: Andrew Caballero-Reynolds / Bloomberg)

Die indische Shapoorji Pallonji-Gruppe beabsichtigt, etwa 1 Milliarde US-Dollar zu investieren, indem sie externe Investoren in ihre Solaranlage bringt, da sie eine Reihe von Vermögensverkäufen für den 153 Jahre alten Konglomerat aufnimmt, um die Schulden abzubauen.

Die Gruppe, die sich im Besitz des zurückgezogenen Milliardärs Pallonji Mistry befindet, wird bis zu 30 Prozent im Solartechnikbereich von Sterling & Wilson Pvt . Verkaufen, sagte Jai Mavani, Executive Director des Flaggschiffunternehmens des Mischkonzerns. Die Mittel würden durch einen Vorverkauf der Anteile vor dem Börsengang aufgebracht, gefolgt von einem öffentlichen Angebot.

Eine gesonderte Kotierung der Eureka Forbes Ltd., der Wasseraufbereitungseinheit von öffentlich gehandelten Forbes & Co. , sowie der Verkauf von Gewerbeimmobilien werde ebenfalls in Betracht gezogen, so Mavani. Ein Teil des Erlöses werde dazu verwendet, Schulden zu begleichen, sagte er.

"Wir haben uns auf das Niveau gesetzt, von dem wir glauben, dass es nachhaltig ist, aber wir wollen über einen bestimmten Punkt hinaus Gerechtigkeit für uns schaffen", sagte Mavani in einem Interview vom 15. November. "Sei es Sterling & Wilson oder Eureka Forbes, ihr tatsächlicher Wert ist ein Vielfaches dessen, was in der Bilanz steht."

Die 400 Milliarden Rupien ($ 5,6 Milliarden) Gruppe, die gebaut , den Sultan von Oman Palast und jetzt ist Helming einer von Indiens größten erschwinglichen Hause Projekten plant den Aktienmarkt zu einem Zeitpunkt , zu erschließen , wenn die Finanzierung Schulden nach Indiens schlimmsten immer knapper Liquidität Crunch in zwei Jahren.

Die Aktien von Forbes & Co. stiegen um 10 Prozent, der höchste Wert seit dem 6. April, auf 2.247,1 Rupien in Mumbai. Dies entspricht einem Rückgang von 53 Prozent. Die Benchmark S & P BSE Sensex fiel um 0,8 Prozent.

Tippen Sie auf Opportunities

Das Konglomerat umfasst Engineering und Bauwesen, Energie und Infrastruktur, Immobilien, Textilien, Finanzdienstleistungen und Wasser. Neue Mittel werden der Gruppe auch dabei helfen, die Chancen der Gruppe in der am schnellsten wachsenden Weltwirtschaft zu nutzen, in der die Regierung Milliarden für Infrastruktur ausgeben will und sich verpflichtet hat, bis 2022 allen Menschen Wohnraum zu bieten .

Nach Angaben von Bloomberg haben Konzernunternehmen seit Anfang 2014 Anleihen und Darlehen in Höhe von mindestens 4,3 Mrd. USD aufgenommen.

Pallonji Mistry, Patriarch der Gründerfamilie, hat laut Bloomberg Billionaires Index ein Vermögen von 18,4 Milliarden US-Dollar . Ein Großteil dieses Vermögens stammt von seinen Beteiligungen an der 100-Milliarden-Dollar-Tata-Gruppe. Mistry Sohn Cyrus war Vorsitzender von Tata Sons Ltd. , bevor sie verdrängt in einem Sitzungssaal Coup im Jahr 2016.

Die 1865 gegründete Shapoorji Pallonji-Gruppe ist für einige der berühmtesten Gebäude der Finanzhauptstadt Mumbai verantwortlich, darunter die Gebäude der Reserve Bank of India und den Tower Wing des Taj Mahal Palace Hotels. Jetzt wird aufgebaut, was die Gruppe als das größte bezahlbare Wohnprojekt der Welt bezeichnet.

10-Milliarden-Dollar-Potenzial

Die Solar-Einheit, die Engineering-, Beschaffungs- und Baudienstleistungen erbringt, wird im März 2019 einen Umsatz von 95 Milliarden Rupien erzielen, sagte der Vorsitzende von Sterling & Wilson, Khurshed Daruvala. Das Unternehmen baut derzeit seine Präsenz in den USA und in Australien aus, wo das Marktpotenzial bei Solarkontrakten etwa 10 Milliarden US-Dollar betragen kann, sagte Daruvala.

Investitionsgespräche mit multilateralen Agenturen im Ausland und staatlichen Fonds sind im Gange, und Platzierungen vor dem Börsengang werden voraussichtlich innerhalb von sechs Monaten abgeschlossen sein, so Mavani.

Hiving Off

Die Gruppe führt außerdem Gespräche darüber, wie die Forbes & Co.-Tochter Eureka Forbes Ltd. , Hersteller der allgegenwärtigen Aquaguard-Wasserreiniger in Indien, vertrieben und als eigenständiges Unternehmen kotiert wird. Andere Optionen wie eine qualifizierte institutionelle Platzierung für Forbes & Co. könnten in Betracht gezogen werden, sagte Mavani.

Er schätzt, dass Eureka Forbes allein mehr wert wäre als ihre Muttergesellschaft, die eine Marktkapitalisierung von etwa 26,1 Milliarden Rupien hat. Forbes & Co.s „Summe der Teile“ beträgt unserer Meinung nach mindestens das Dreifache des Wertes, den es derzeit repräsentiert. “

Die Gruppe wollte auch einige Immobilienbestände aufgeben, nachdem sie den Verkauf eines Technologieparks in Pune abgeschlossen hatte und kurz vor der Schließung eines Geschäfts in ihrem IT-Park in Chennai stand. Die Immobilieneinheit wird versuchen, Flurstücke zu monetarisieren und Eigenkapitalpartner zur Entwicklung von Einzelhandelsflächen in ihren Projekten zu gewinnen.

Shapoorji Pallonji hat sich ein "bescheidenes Ziel" gesetzt, bis März 2019 durch Vermögensverkäufe und Infusionen der Gründerfamilie rund 30 Milliarden Rupien zu beschaffen, sagte Mavani.

Quelle: Bloomberg.com