SEC блокирует продажу Чикагской фондовой биржи китайским инвесторам

Американские регуляторы в четверг убили политически чувствительную продажу Чикагской фондовой биржи (CHX) группе, возглавляемой китайскими инвесторами, заявив, что отсутствие информации о потенциальных покупателях угрожает возможностью надлежащего мониторинга обмена после сделки.

Перемещение Комиссией по ценным бумагам и биржам (SEC) завершает двухлетнюю битву, чтобы получить одобрение на продажу, и подчеркивает более враждебную обстановку, стоящую перед китайскими покупателями под руководством президента США Дональда Трампа.

Трамп дважды увеличил сделку CHX во время избирательной кампании в качестве примера того, как рабочие места и богатство покидают Соединенные Штаты.

Сотрудники SEC вначале одобрили продажу частной валюты в августе, но в течение нескольких минут после объявления комиссара Комиссии по ценным бумагам, возглавляемой председателем Джей Клейтоном, назначенным Трампом, решение было приостановлено для дальнейшего рассмотрения.

Американские законодатели обеих сторон жестко критиковали сделку в совместных письмах в SEC, утверждая, что это даст китайскому правительству доступ к американским финансовым рынкам и допросит способность SEC регулировать и контролировать иностранных владельцев.

«Это была долгая битва, и я благодарен, что у нас теперь есть президент, который признает угрозы национальной безопасности, позволяющие китайской государственной компании владеть Чикагской фондовой биржей», - заявил в четверг в конгрессмен-республиканец Роберт Питтенгер.

«Мы должны продолжать проявлять бдительность и тщательный надзор, чтобы предотвратить скоординированные и стратегические усилия коммунистического китайского правительства по угрозе нашей национальной безопасности посредством вредоносных инвестиций в бизнес».

CHX является нишевым игроком в отрасли, занимаясь только 0,5 процентами сделок с акциями в США.

Приобретение, которое было предложено в феврале 2016 года и стоимостью около 25 миллионов долларов, возглавлялось Chongqing Casin Enterprise Group, частной компанией, которая инвестирует в развитие недвижимости и финансовые холдинги.

Casin, через CHX, отрицает какую-либо связь с китайским правительством, и никаких связей не было показано.

CHX отказался комментировать в четверг окончательное решение.

ВОПРОСЫ УНИВЕРСИТЕТА

Решение SEC приходит в период растущей торговой напряженности между Китаем и Соединенными Штатами.

В последних признаках трения Пекин в начале этого месяца начал антидемпинговое расследование по поставкам сорго в США после того, как в конце ноября в США был запущен «самозанятый» демпинговый зонд Министерства торговли США.

Китайские министерства иностранных дел и торговли не сразу ответили на вопросы по электронной почте и по факсу, требуя комментариев. Пятница - Лунный Новый год, праздничный день в Китае.

Казин сказал, что видит потенциал в CHX и что его долгосрочной целью было перечислить китайские компании в Соединенных Штатах на бирже. Он также планировал в конечном итоге построить обмен в Китае с использованием технологии CHX.

Если бы сделка была одобрена, это означало бы, что впервые китайские инвесторы были прямыми владельцами американской фондовой биржи, хотя не в первый раз американская биржа имела иностранных владельцев. Deutsche Boerse AG купила американскую международную биржу ценных бумаг за $ 2,8 млрд в 2007 году, прежде чем продавать ее Nasdaq Inc за $ 1,1 млрд в 2016 году.

Сделка CHX была одобрена в декабре 2016 года Комитетом по иностранным инвестициям в Соединенных Штатах, который тщательно изучает сделки по потенциальным проблемам национальной безопасности, но также нуждается в одобрении SEC.

Регулирующий орган Уолл-Стрит в четверг не упомянул о соединении Китая, но сказал, что он нашел несколько причин, по которым сделка не соответствовала законам, регулирующим право собственности на американские биржи, которые являются более строгими, чем обычные правила владения, из-за той роли, которую они играют в экономике.

Критически, SEC заявила в своем заявлении, опубликованном на своем веб-сайте, что она не удовлетворена источником средств для сделки и кто будет владельцем конечного консорциума, поднимая опасения, что структура сделки может позволить новым, неизвестным организациям принять ставки со временем.

SEC, которая провела собственную тщательную проверку при рассмотрении дела, сказала, что CHX не смог предоставить ключевую информацию, которую он запросил, включая доступ к книгам потенциальных владельцев, «оставляя без ответа разные вопросы».

Неспособность CHX проверить конечных потенциальных владельцев также затруднит для биржи выполнение своих текущих обязательств по мониторингу соблюдения и будет препятствовать собственной способности SEC контролировать CHX, сказал он.

В частности, SEC заявила, что не была удовлетворена тем, что она имела бы полный доступ к книгам и записям биржи, если сделка должна была пройти.

БУДУЩЕЕ В СЛУЧАЕ

Другая ключевая инициатива CHX по расширению своих центров сосредоточена вокруг предоставления некоторым торговым фирмам более быстрого доступа, если они согласны с строгими торговыми обязательствами, направленными на упрощение для других покупки и продажи акций на бирже.

Сотрудники SEC одобрили этот план в октябре, но комиссары SEC также приостановили это решение и не было окончательного срока для дальнейшего решения.

Технически, CHX все еще может повторно представить свое предложение или искать других покупателей.

CHX конкурирует с Нью-Йоркской фондовой биржей и тремя ее аффилированными биржами, принадлежащими Intercontinental Exchange Inc, и Nasdaq Inc и Cboe Global Markets Inc, обе из которых владеют четырьмя фондовыми биржами США.

Reuters.com